Eine Optionsgriechen-Kennzahl, die angibt, wie stark sich das Delta einer Option bei einer Preisänderung des zugrunde liegenden Assets verändert. Ein hohes Gamma bedeutet, dass das Risiko einer Position besonders sensibel auf Kursbewegungen reagiert.
Beispiel
Nahe am Verfallsdatum und am Geld liegende Optionen weisen typischerweise ein besonders hohes Gamma auf.