Ein fortgeschrittenes Margin-Modell, das die Gesamtmarginanforderung nicht für jede Position einzeln, sondern basierend auf dem tatsächlichen Gesamtrisiko des kombinierten Portfolios berechnet. Gegenläufige oder abgesicherte Positionen können dadurch die insgesamt erforderliche Margin deutlich reduzieren.
Beispiel
Durch eine gut abgesicherte Kombination aus Options- und Futures-Positionen reduziert das Portfolio-Margin-System die insgesamt erforderliche Sicherheitsleistung erheblich.